Индекс высокотехнологичных компаний сша: NASDAQ Composite график, динамика

Содержание

Высокотехнологичные ETFs

Интерес инвесторов к высокотехнологичным компаниям сегодня оправдан, прежде всего, тем, что в постиндустриальном мире именно от этого сектора зависит конкурентоспособность государств на глобальном уровне. И несмотря на долговые проблемы стран Европейского союза, затянувшиеся дебаты в конгрессе США, стоящих на краю фискального обрыва, замедление роста Китайской экономики и другие негативные факторы, создание нового остается более эффективным путем к росту, чем сохранение старого. Возможно, именно инновационные решения способны дать необходимый для движения вверх импульс, а вложенный капитал в таком случае вернется с солидным профитом, несмотря на характерные для подобных инвестиций риски, снизить которые за счет диверсификации позволяет использование такого инструмента, как ETF.

Объем инвестиций в высокотехнологичный сектор экономики России говорит сам за себя. Если, по данным исследования, проведенного специалистами Dow Jones Venture Source, технологические компании смогли привлечь всего 5 миллионов евро, то к 2012 году эта сумма выросла до 236,55 миллионов евро, выведя нашу страну на 4 место в мире.

А в общем рейтинге компании Bloomberg “50 Most Innovative Countries” на 1 февраля 2013 года Россия поднялась на 14 место с учетом таких факторов, как технологические возможности и производительность, по которым находится на 38 и 41 местах соответственно. Кстати, по технологическим возможностям мы превосходим США, сильно отставая по производительности.

Мировым лидером высокотехнологичного сектора до настоящего времени были и остаются США. Выведя немалую часть промышленного производства за границу, страна уверенно держит курс на развитие высокотехнологичных отраслей. И хотя подобная политика Барака Обамы подвергается критике со стороны консерваторов, заявляющих, что средства, которые тратятся на развитие новых технологий, неоправданно велики и их следует направить на насущные нужды экономики. Тем не менее в прошедшем 2012 году американские государственные инвестиции в кибер-безопасность, биомедицину, транспортную инфраструктуру, нанотехнологии и передовые производства были увеличены.

Обама поддерживает курс, который избрал с самого начала. Его основу составляет подход ведущего идеолога серии реформ «Новый курс» времен Великой депрессии Джона Кейнса, использовавшийся тогда не только США, но и ведущими Европейскими странами. Возможно, именно благодаря идеям Кейнса после восстановления экономики примерно до середины пятидесятых годов в Америке не просто отсутствовала безработица, а наблюдался дефицит рабочих рук.

В своем первом после нынешнего переизбрания на пост президента послании «О положении в стране» Барак Обама выразил большие надежды на инновационный рывок, который в сочетании с другими мерами позволит решить экономические и социальные проблемы. Однако угрозу фискального обрыва не только для американского высокотехнологичного сектора, но и для глобальной экономики все же стоит иметь в виду. А поскольку крупнейшие фонды сосредоточены на родине ETF — США, которые по совместительству имеют статус ведущей технологической державы с наибольшей капитализацией этого сектора, давайте именно на американский рынок обратим наше внимание.

В настоящее время существует около трех десятков ETF, ориентированных как на высокотехнологичный сектор в целом, так и на различные его сегменты — подсектора. Рассмотрим наиболее привлекательные из этих фондов, сравнив с PowerShares QQQ Trust, базовым индексом для которого служит Nasdaq-100 Index. Это и будет наш бенчмарк. Смогли ли фонды его опередить? Посмотрим на графики.

Рис. 1 Историческая доходность фондов

Теперь поговорим о том, какие ETF здесь представлены.

PowerShares QQQ Trust (QQQ) — ETF, практически полностью копирующий движения индекса Nasdaq-100. Не относится к активно управляемым. Его состав пересматривается лишь время от времени, с целью поддержания точного соответствия по составу и весу ценных бумаг с базовым индексом. Влияние субъективных суждений управляющего, касающихся экономических, финансовых и рыночных соображений, здесь исключено. Конечно, около 30 % входящих в портфель акций относятся к другим секторам, в отличие отFirst Trust NASDAQ 100 Technology ETF (QTEC), сосредоточенном исключительно на технологиях, но такое сравнение дает большую репрезентативность, полностью охватывая индекс крупнейшей мировой биржи NASDAQ.

Остальные фонды представляют субсектора.

Vanguard Information Technology ETF (VGT) включает акции компаний таких отраслей, как прикладное программное обеспечение (5,6 %), оборудование связи (10,2 %), компьютеры и комплектующие (16,6 %), хранение компьютеров и периферии (3,6 %), обработка данных и услуги по аутсорсингу (9,0 %), электронные компоненты (1,3 %), электронное оборудование и приборы (0,7 %), электронные услуги производству (1,5 %), развлекательные программы и игры (0,4 %), программы и услуги в сети Интернет (13,3 %), ИТ-консалтинг и услуги (10,8 %), системы программного обеспечения (14,0 %), полупроводниковые приборы (10,2 %), полупроводниковое оборудование (1,8 %), управляющая электроника (0,4 %) и финансы (0,1 %). Высокодиверсифицированный портфель находится в тесной корреляции с нашим бенчмарком.

Technology Select Sector SPDR Fund (XLK) без учета расходов стремится точно соответствовать доходности и составу S & P Technology Select Sector Index, который включает в себя компании из следующих отраслей: интернет-компании, программное обеспечение и услуги, IT, средства связи, производство компьютеров и периферийных устройств, электронного оборудования, инструментов, офисной электроники, полупроводникового оборудования, диверсифицированных телекоммуникационных компаний и операторов беспроводных телекоммуникационных услуг. ETF копирует состав индекса MSCI Spliced U.S. Investable Market Information Technology 25/50. Как видите, диверсификация фонда в пределах сектора достаточно высока, а следовательно высока и корреляция с выбранным нами эталоном.

The First Trust Dow Jones Internet IndexSM Fund (FDN). Этот биржевой индексный фонд базируется на Dow Jones Internet IndexSM. В состав входят компании, генерирующие более 50 % своего дохода или оборота в сети Интернет. На первый квартал фонд включал акции следующих десяти крупнейших компаний:

●       Google Inc. 10,10 %;

●       Amazon.com, Inc. 7,20 %;

●       eBay Inc.6.19priceline.com Incorporated 5,13 %;

●       Netflix Inc. 4,46 %;

●       Yahoo! Inc. 4,32 %;

●       Salesforce.com, Inc. 4,31 %;

●       LinkedIn Corporation 3,91 %;

●       Facebook Inc. 3,57 %;

●       Juniper Networks, Inc.

3,05 %.

После мирового финансового кризиса 2008 года этот фонд не только обогнал наш бенчмарк на стадии восстановления рынка, но и стабильно находится выше, одновременно имея большую волатильность, которая позволяет активным инвесторам, принимающим повышенные риски, увеличить прибыль, в том числе и за счет коротких продаж.

PowerShares Lux Nanotech Portfolio (PXN) — ETF, базирующийся на Lux Nanotech Index. Акции индекса составляют более 90% активов фонда. Это компании, принимающие участие в разработке, производстве и финансировании нанотехнологических продуктов, материалов и технологий. Ребалансировка производится ежеквартально. Но, как видите, со времени кризиса этому субсектору так и не удалось не то что догнать наш бенчмарк, обновивший исторические максимумы, но и просто восстановить свои позиции. До настоящего времени фонд находится примерно на уровне дна времен 2008 — 2009 годов, а волатильность относительно низка. И все же упоминания о необходимости уделить больше внимания развитию нанотехнологий, звучащие из уст нынешнего американского президента, внушают надежду.

Если секвестр бюджета не станет препятствием на пути государственной поддержки нанотехнологий, то нынешние цены актива могут быть очень привлекательны для инвесторов. К тому же возможность значительного падения цен здесь представляется маловероятной.

iShares Semiconductor ETF (SOXX) повторяет структуру индекса PHLX Semiconductor Sector Index. Около 99 % активов составляют ценные бумаги компаний, относящихся к отрасли производства полупроводников. На протяжении пяти лет фонд показал достаточно высокую волатильность, временами обгоняя наш бенчмарк, но сейчас несколько отстает от него. Возможно, такой актив захотят иметь в своем портфеле активные игроки.

iShares North American Tech-Software (IGV) — ETF, 99,87 % активов которого в настоящий момент составляют ценные бумаги компаний, производящих программное обеспечение, основанный на Goldman Sachs Software Index. Десятка, имеющая наибольший вес выглядит так:

●       Oracle Corp. 8,52 %;

●       Salesforce.com Inc. 8,27 %;

●       Microsoft Corp. 8,02 %;

●       Adobe Systems Inc. 6,86 %;

●       Intuit Inc. 6,30 %;

●       Symantec Corp. 5,72 %;

●       Citrix Systems Inc. 4,57 %;

●       Red Hat Inc. 3,47 %;

●       Autodesk Inc. 2,92 %

●       CA Inc. 2,85 %.

Так же, как и предыдущий фонд, iShares North American Tech-Software опережает наш бенчмарк и обладает сильной волатильностью. Даже во время кризиса фонд был немного выше оценен, чем остальные здесь представленные.

И наконец iShares S & P North American Technology-Multimedia Networking Index Fund. 99,9% его активов составляют акции североамериканских производителей телекоммуникационного оборудования, сетей передачи данных и беспроводного оборудования. Базовый индекс — S & P North American Technology-Multimedia Networking Index(SPGSTIIP). Еще один аутсайдер нашего списка, склонный, скорее, к боковому движению, впрочем, при активном управлении портфелем инвестор вполне может получить неплохую прибыль.

Говоря о секторе в целом, аналитики почти единодушно отмечают вполне разумную оцененность технологических компаний. Конечно, есть и исключения. Например, Facebook (FB) и некоторые другие, относящиеся к социальным медиа. Однако общий потенциал движения вверх имеется, причем неплохой. Специалисты CapitalIQ считают, что коэффициент PEG для технологических ценных бумаг в составе индекса S & P 500 равен 7, что существенно ниже, чем для других секторов.

Некоторый откат вниз в высокотехнологичном секторе, произошедший к лету прошлого года, вероятно, был связан и с беспокойством крупных инвесторов по поводу возможного сокращения государственных вложений, которое серьезно подорвет научно-исследовательскую базу. Ведь масштабы инвестиций в разработку инновационных продуктов и технологий зачастую оказываются непосильными даже для крупных корпораций, а подготовка новых кадров напрямую зависит от уровня государственной поддержки системы образования в целом.

Поэтому можно сделать вывод о значительном влиянии политических циклов на сектор высоких технологий. А продолжающиеся бюджетные баталии в конгрессе США дают неплохой информационный повод для спекулянтов.

Учитывая приоритетные направления, обозначенные нынешним президентом США, увеличение роли инноваций в экономике и другие фундаментальные факторы, можно предположить, что венчурный капитал как специфический тип финансирования, играющий критическую роль для инвестиций в инновационные проекты с высоким уровнем риска, будет расти, а вслед за ним, естественно, будет расти капитализация и стоимость долей ETF, ориентированных на сектор высоких технологий. В зависимости от вашей стратегии можно увеличить в инвестиционном портфеле вес фондов, представляющих отдельные субсектора. Однако общий долгосрочный прогноз для высокотехнологичных ETF, вероятнее всего, останется оптимистичным. И, безусловно, кроме перечисленных нами, есть и другие заслуживающие вашего внимания торгуемые на бирже фонды.

ДРУГИЕ НОВОСТИ
Валютные ETFs: новые перспективы для частных инвесторов →
Реверсивные ETFs: хорошая возможность для «игры на понижение» →
Перспективы золотых ETF →

Разгром на рынке высокотехнологичных акций США – что дальше

Индекс Nasdaq 100 вчера упал на 5% из-за динамики рынка опционов, где маркетмейкеры, по-видимому, создали отрицательную обратную связь своим дельта-хеджированием. 

Исходя из оценок этой динамики мы считаем, что технические причины для распродажи исчерпаны и рынок теперь стабилизируется, а к выходным может и отскочить. В долгосрочной перспективе мы сохраняем для акций позитивный прогноз, так как тема восстановления экономики по-прежнему актуальна, поддержанная вчера превысившими ожидания данными о заявках на пособие по безработице (и новых, и сохраняемых).

Перед открытием фондового рынка США мы опубликовали исследовательский материал «Перекошенный рынок опционов задает огромные изменения в высокотехнологичных акциях США», где предупреждали о возможности паники на торгах этими акциями – и, к сожалению, так и вышло. В три торговых дня перед вчерашним разгромом наблюдалось необычное поведение в акциях Apple и Tesla; особенно в среду, когда они резко снизились, когда широкий рынок рос. 

Это очень нетипично для компаний с гигантской капитализацией. Такая динамика еще больше убедила нас, что за ралли Nasdaq кроется что-то не то. Хотя распродажа была болезненной, мы сохраняем позитивный прогноз для акций, как в ближней перспективе, так и в дальней.


Как объяснялось во вчерашней статье, наиболее вероятной причиной стала петля обратной связи со стороны опционов. Торговля опционами на американские акции без комиссии и сильные «бычьи» настроения значительно перекосили позиционирование в сторону «колл» (гораздо больше неисполненных опционов «колл», чем «пут»). Все эти лонги по колл-опционам лежат у маркет-мейкеров, которые таким образом занимают по ним шорты. 

Они потеряют деньги, если базовый актив продолжит дорожать. Поэтому они хеджируют свои шорты по колл-опционам (это называется дельта-хеджирование), покупая соответствующие акции – в данном случае Apple и Tesla. Если номинальный объем неисполненных опционов становится достаточно большим, то дельта-хеджирование становится слишком большим по отношению к обычной торговле базовым активом. Отсюда повышенная внутридневная волатильность на графике выше.

В нашем сегодняшнем подкасте Saxo Market Call есть слайды, объясняющие и эти закономерности, и другие. Техническое понятие «гамма» выражает скорость изменения дельты опциона. 

Что, видимо, случилось вчера: уязвимость маркетмейкеров к гамме стала так велика, что когда цены упали, быстро упали и дельты всех опционов колл у розничных инвесторов, и тогда маркетмейкеры сократили свои позиции по базовым активам, создав отрицательную обратную связь. Исходя из оценок этой уязвимости и кривизны чистой позиции, мы считаем, что технических причин для распродажи больше нет.

Мы сохраняем позитивный прогноз для акций

В ближайшее время, перед выходными, интересно будет посмотреть, смогут ли американские розничные инвесторы собраться с силами для отскока. Независимо от вчерашней распродажи и возможного сегодняшнего отскока, мы сохраняем для акций позитивный прогноз. Вчерашние данные по первичным и сохраняемым заявкам на пособие по безработице в США показали значительное улучшение. 

Поэтому ФРБ Нью-Йорка обновил свой еженедельный экономический индекс, показывающий изменение ВВП США в реальном времени. За неделю, окончившуюся 29 августа, индекс показывает снижение ВВП на 4,4% г/г, что значительно лучше, чем 11,5% г/г в конце апреля. Если темп изменения этого индекса положительный (то есть изменение ВВП становится от недели к неделе всё менее отрицательным), то тема восстановления экономики вполне жива, и тогда рынок акций продолжит опережать облигации. 

Несмотря на по-прежнему высокую макроэкономическую неопределенность, поддержка с налогово-бюджетной стороны огромна: Франция объявила о дополнительных 100 млрд евро стимулирования, Южная Корея в выходные сообщила о запуске крупнейшей за многие десятилетия программе стимулирования экономики. Всё это фискальное стимулирование разойдется по широкой экономике.


Источник: Bloomberg

График ниже – это 5-летний график акций, упомянутых в исследовательском материале. Он предназначен для регуляторных целей.

Собрали статьи, которые больше всего понравились нашим читателям в последнем месяце лета. 

1. Баффет сделал ставку против экономики США (23126 просмотров) 

Уоррен Баффет в течение долгого времени критиковал золото в качестве инвестиции, говоря, что оно «бесполезно» и что «волшебный металл» не может сравниться с «американской стойкостью». 

Продолжение

Индекс NASDAQ — Энциклопедия Forex

Индекс NASDAQ

Индекс Nasdaq — индекс внебиржевого рынка, публикуемый Национальной ассоциацией дилеров по ценным бумагам и основанный на ее котировках. Сводный индекс NASDAQ строится на основе взвешенной рыночной стоимости акций эмитентов, специализирующейся в области высоких технологий. Это означает, что ценная бумага каждой компании влияет на индекс пропорционально рыночной стоимости компании. В течение торговой сессии в индексе Nasdaq калькулируется рыночная стоимость более 5000 компаний.

Что такое NASDAQ
NASDAQ (сокращ. от National Association of Securities Dealers Automated Quotations system) — американская фондовая биржа, специализирующаяся на акциях высокотехнологичных компаний (производство электроники, программного обеспечения и т. п.).
NASDAQ  — это одна из трёх основных фондовых бирж США, наряду с NYSE и AMEX, является подразделением NASD.
NASD (National Association of Securities Dealers) — национальной ассоциация дилеров по ценным бумагам  — профессиональная некоммерческая организация саморегулирования банков и брокерских фирм, специализирующихся на торговле ценными бумагами на внебиржевом рынке США; регулирует торговлю на внебиржевом рынке, устанавливает правила и стандарты для своих членов, принимает экзамены брокеров; создана в 1939 г.

История NASDAQОснована биржа NASDAQ 8 февраля 1971 года. Название происходит от автоматической системы получения котировок, положившей начало бирже NASDAQ. На данный момент на NASDAQ торгуют акциями более 3200 компаний, в том числе и российских. По количеству компаний и  объему акций в день – NASDAQ является крупнейшей биржей в США.
Биржа NASDAQ стала первой электронной фондовой биржей. Вначале был просто компьютер с  электронной доской объявлений, даже не связанный с  продавцами и покупателями. Фактом, который стимулировал рост биржи NASDAQ, стал низкий спрэд (разница между ценой покупки и продажи  акций),  но это было очень не популярно  среди брокеров, поскольку спрэд составлял основу из вознаграждения.  Спустя годы, NASDAQ  стала больше, чем фондовая биржа,  поскольку были добавлены отчеты по  торгам и объемам, а также  автоматическая  торговая система.  Перед закрытием ежедневных торгов звучало объявление: «NASDAQ —  фондовый рынок  на следующие 100 лет».
 До 1987 года большинство сделок совершалось  по телефону, но  во время октябрьского обвала на рынке, маркетмейкеры часто не отвечали на телефон. Чтобы воспрепятствовать этому, была создана Small Order Execution System  (SOES) — система исполнения мелких заявок (компьютерная система, связанная с NASDAQ и обеспечивающая автоматическое исполнение заявок размером до 1000 акций), которая использовала электронный дилинг.
Котировки NASDAQ  доступны на  трех уровнях. 
Первый уровень, так называемый NASDAQ Level I показывает максимальную цену продажи и  минимальное предложение —  внутренние котировки NASDAQ
Второй уровень,  NASDAQ  Level II, показывает  публичные котировки всех  маркетмейкеров  вместе с информацией о желании купить или продать акции и недавно  исполненных сделках.
Третий  уровень, NASDAQ  Level III, используется  маркетмейкерами  и позволяет им входить  со своими квотами и исполнять ордера.

 

Перспективы Nasdaq

Nasdaq владеет 25,1% акций Лондонской биржи и пытается первой  создать трансатлантическую биржу. Руководство LSE уже несколько раз отказывалось от предложений Nasdaq по поглощению. Последний раз американцы заявили о готовности заплатить 5,3 миллиарда долларов, но представители Лондонской биржи назвали эту сумму «неадекватной». Из-за противостояния руководства LSE Nasdaq вынуждена была начать недружественное поглощение биржи, скупив более четверти пакета компании.
Первой трансатлантической биржей стала объединенная биржа Euronext и NYSE. В 2006 году NYSE договорилась о слиянии с европейцами за 14 миллиардов долларов. Nasdaq-LSE, если сделка все же состоится, займет по этому показателю второе  место, но зато станет ведущей по числу зарегистрированных компаний.

Начало нового кризиса? Фондовые индексы и цены на нефть упали

Фондовые рынки и инвесторы, удивлявшие своим ростом вложений и оптимизмом во время пандемии, как на пире во время чумы, постепенно возвращаются к реальности – на крупнейших финансовых площадках в четверг рухнули котировки. Падают и цены на нефть и золото.

Первыми обеспокоились инвесторы в США. Индекс S&P 500 упал на 3,5%, D&J – на 3%, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq потерял сразу 5% по итогам торгов четверга. После падения индексов в США началось снижение и на рынках Европы. Торги в США начинаются ближе к вечеру, когда европейские площадки уже готовятся к закрытию, поэтому потери оказались меньше – индекс EuroStoxx 50 снизился на 1%. Сегодня в начале торгов снижались и рынки азиатско-тихоокеанского региона, фондовые индексы Китая и Индии потеряли 1%. Российские фондовые индексы, уже рухнувшие в среду из-за дела Навального, в пятницу слабо растут, как и курс рубля, иногда уходя в «красную зону».

Инвесторы осознали, что с марта страны борются с мировым кризисом и пандемией, а действия регуляторов в ЕС и США остаются неуверенными.

«Вчерашний обвал на фондовых рынках США, ставший самым стремительным за последние три месяца, неизбежно скажется на настроениях инвесторов», – заявили в ИК «Финам».

По мнению аналитиков акции высокотехнологичных компаний были очень переоценены и должны были рано или поздно вернуться к реальной стоимости.

«Четверг напомнил весьма жестоким образом, что инвестирование в акции – отнюдь не легкая морская прогулка, как это могло показаться в контексте стремительного роста фондового рынка США в последние полгода, – отмечают в ИК «Атон». – Мировые фондовые рынки резко упали на сессии в четверг, S&P 500 рухнул на 3,5%. Акции технологических компаний понесли сокрушительные потери: Nasdaq 100 обвалился на 5,23% – самое сильное дневное падение с марта этого года. Вместе с тем обвал котировок кажется закономерным в свете предшествующих событий. В последние несколько месяцев мы стали свидетелями беспрецедентного ралли в американских акциях, поднявшего оценки отдельных компаний до экстремально высоких уровней».

Фондовые индексы США обвалились из-за фиксации прибыли: начались массовые продажи ценных бумаг из-за неуверенности в будущем, – считают аналитики банка «Уралсиб»:

«На американском рынке после череды сессий, когда индексы завершали торги на рекордных уровнях, инвесторы перешли к фиксации прибыли, опасаясь, что оценки компаний слишком выросли и уже не соответствуют даже оптимистичным прогнозам в отношении будущего роста экономики».

Цены на нефть снижаются с 25 августа. Падение стоимости нефти ускорилось с началом сентября. Цены вечером в среду после дневного роста потеряли 2-2,5% и упали с посткризисных пиков – 46,53 доллара по Brent и 43,57 доллара для WTI. Утром накануне Brent торговался по 44,25 доллара за баррель, американский эталон WTI – по 41,40 за баррель. А сегодня цена бочки нефти потеряла еще доллар, согласно данным к 10:00 мск интерконтинентальной биржи ICE в Лондоне: баррель Brent уже стоил 43,5 доллара, а WTI – 40,8 доллара.

Цена золота с началом сентября ускорила падение. В августе драгметалл не раз удивлял быстрым ростом своей стоимости и впервые достиг цены почти в 2100 долларов за тройскую унцию. А сегодня цена падала до 1922 долларов.

Акции технологических гигантов продолжают дешеветь

В пятницу внезапный спад привел к снижению индекса высокотехнологичных компаний на 4%, уменьшив их рыночную оценку на $140 млрд. В понедельник на биржах Европы и Азии котировки слегка отыграли назад, но затем на нью-йоркской бирже возобновилось снижение.

Аналитики в последнее время предупреждали о возможной переоцененности акций некоторых ведущих IT-компаний США, показывавших в этом году стремительный рост. До пятничного спада рост индекса S&P 500 для высокотехнологичного сектора с начала года составлял 21,9%, тогда как рынок в целом вырос лишь на 8,7%. «При таком несоответствии и таком позиционировании спад был вполне закономерным, – говорит Майкл Уилсон, аналитик фондового рынка из Morgan Stanley. – Мы полагаем, что спад еще не завершен, на этой неделе последует продолжение… Впрочем, я сильно удивлюсь, если это снижение приведет к краху IT-сектора, ведь мы все же видим очень хорошую динамику роста прибылей в секторе».

Акции Apple в понедельник днем потеряли в цене более 4%, а к моменту закрытия торгов дневной спад составил 2,5%. Бумаги Netflix потеряли в цене более 4%. Бумаги обеих компаний торговались по ценам ниже среднего показателя за последние 50 дней. Индекс NASDAQ Composite вначале снизился на 1,6%, на конец дня снижение составило 0,5%. Подешевели на пятничных торгах и акции Nvidia (на 7%), в понедельник после падения почти на 5% к концу дня все же оказались в плюсе. Котировки Facebook в понедельник снизились на 0,8% до $148,44, у Alphabet – на 0,7% до $942,90.

«Произошла оздоровительная коррекция», – констатирует Майкл Ароун, директор по инвестиционным стратегиям SSGA. По мнению аналитика, сектор в целом и его лидеры в особенности «в этом году вносили в общие показатели непропорционально большой вклад, так что небольшой спад здесь выглядит вполне закономерным». В то же время Ароун указывает на появление на фондовом рынке новых покупателей.

Питер Кенни, аналитик из Global Markets Advisory, полагает, что в ближайшие недели «эти акции еще больше сдуются», поскольку пока остаются слишком дорогими по сравнению с котировками в других секторах.

По оценкам S&P Global Market Intelligence, накануне пятничного спада стоимость акций высокотехнологичных компаний в 19 раз превышала показатели их прибыли за 12 месяцев, тогда как в июне 2016 г. соотношение составляло порядка 16. Инвесторы оценивали бумаги этих компаний все выше и выше, видя, как растут их финансовые показатели на фоне неблагоприятной общей экономической ситуации.

Удешевление акций IT-компаний сопровождалось возвращением интереса к секторам, где до сих пор показатели были хуже ожидаемых. В частности, инвесторы стали вкладывать больше денег в энергетические и финансовые компании.

Можно было предположить, что спад на фондовом рынке США окажет влияние и на рынки в других регионах. Европейский индекс Stoxx Europe 600 Technology в понедельник опустился на 3,6%. Котировки австрийской компании AMS, поставляющей сенсоры для Apple, упали на 8,9%, акции швейцарской STMicroelectronics, производящей микросхемы, – на 9%. Котировки китайской корпорации Tencent потеряли 2,5%. Японский биржевой индекс Topix снизился более чем на 1%.

Перевел Александр Силонов

Размышляем о падении фондовых индексов США

10 октября основные фондовые индексы США показали крупнейшее падение с февраля. Индексы S&P500, Dow Jones Industrial Average и NASDAQ 100 за день снизились более чем на 3%. Индекс высокотехнологичных компаний (NASDAQ 100) упал сильнее всех — примерно на 4,4% по сравнению с уровнем на конец предыдущего дня.

Подробно о февральской коррекции на американских рынках

Процентное изменение индексов S&P500, Dow Jones Industrial Average и NASDAQ 100 за 10 октября 2018 г. Источник: Investing.com — Открыть оригинал

Падение на американских биржах отразилось на других рынках. Индекс МосБиржи 11 октября открылся падением примерно на 1,4% по сравнению с закрытием предыдущего дня. Снизились при открытии индекс Еврозоны Euro Stoxx 50 (на 1,4%) и азиатские индексы — японский Nikkei 225 на 3,5%, а китайский Shanghai Composite на 3,1%.

Графики индекса МосБиржи, Euro Stoxx 50, Nikkei 225, Shanghai Composite

Основных причин падения американских индексов две.

Торговые войны. США и Китай взаимно повышают импортные пошлины. Из-за этого растут издержки американских компаний, которые покупают китайские комплектующие или продают готовые товары в страну. В результате могут ухудшиться их финансовые результаты. Отчетность за третий квартал будет опубликована в конце октября, и инвесторы заранее закладывают возможные убытки эмитентов в цену их акций.

Подробнее о торговых войнах США

Повышение ставки ФРС. Американский регулятор увеличивает стоимость денег. Компаниям становится дороже привлекать заемный капитал, что также влияет на финансовые показатели. При этом растут доходности гособлигаций США, что стимулирует инвесторов покупать их и продавать более рисковые активы — акции.

Подробнее о влиянии доходностей гособлигаций

#справка ФРС повышает ставки с 2015 г. В большинстве случаев после объявления о решении регулятора индекс S&P 500 устойчиво снижался в течение 2,5 недель. Среднее падение за это время составляло 1,5%, а максимальное — 10,85%. Подробнее о закономерности в динамике индекса

Михаил Дорофеев, главный портфельный аналитик и стратег финтех-компании DTI Algorithmic:

«Мне кажется, фондовые рынки отреагировали на движение в облигациях. Повышение ставки повышает их доходность, а значит снижает цену. Это подталкивает Китай — основного держателя гособлигаций США — к распродажам. В результате рынок облигаций пошел вниз и потащил за собой остальные.

Индексы вернулись туда, откуда стартовали в начале года. Характер движения очень сильный, очень сильно напоминает февральскую коррекцию. В случае такой же динамики, как тогда, нас ждет снижение еще на 5-6%. Причем сейчас уровни индексов близки к 200-дневным скользящим средним значениям. Если рынок пересечет их, движение, скорее всего, перерастет в широкий боковик с выходом вниз.

Интересно, что президент США Дональд Трамп винит в падении индексов ФРС — назвал регулятора „психом“ из-за повышения ставки. Но если вдруг ФРС снизит ставку, как требует Трамп, на рынке случится полных крах. Потому что будет воспринято как сигнал слабости экономики, инвесторы сразу заложат его в цены. И все начнет разворачиваться в обратную сторону: ФРС начнет цикл снижения ставок, а рынок будет потихоньку отскакивать наверх.

Опубликовано 11.10.2018

FinEx ETF – традиционные инвестиционные идеи, обновленные индексы (и новые названия)

FinEx ETF продолжает выполнять решения общего собрания акционеров, состоявшегося 23 мая 2019 г., и объявляет об изменении названия трех фондов: акций США, сектора информационных технологий США и Австралии.


Вслед за изменением названия FinEx China UCITS ETF настала очередь FinEx USA UCITS ETF, FinEx US Information Technology UCITS ETF и FinEx Australia UCITS ETF. Суть изменений простая — все характеристики фондов остаются прежними, меняется лишь индекс-провайдер — теперь это динамичная европейская компания Solactive.

Новые индексы

Бенчмарки подобраны таким образом, чтобы инвестиционная стратегия, выбранная для фонда, не изменилась — именно поэтому индексы отлеживают тот же сегмент фондового рынка, что и индексы MSCI. Давайте посмотрим на графики.

График 1. Сравнительная динамика Solactive GBS United States Large & Mid Cap Index NTR и MSCI US total return Index

График 2. Веса топ 10 акций индексов Solactive GBS United States Large & Mid Cap Index NTR и MSCI US TR Index

График 3. Сравнительная динамика Solactive US Large & Mid Cap Technology Index NTR и MSCI USA IT TR Index


График 4. Веса топ 10 акций Solactive US Large & Mid Cap Technology Index NTR

График 5. Сравнительная динамика Solactive GBS Australia Large & Mid Cap Index NTR и MSCI Australia TR Index

График 6. Веса топ 10 акций Solactive GBS Australia Large & Mid Cap Index NTR и MSCI Australia TR Index

Отдельно хотелось бы отметить, что Solactive имеет более разумный, на взгляд FinEx, подход к композиции индекса сектора высокотехнологичных компаний. Индекс Solactive US Large & Mid Cap Technology — существенно более диверсифицированный индекс. Кроме того, он включает в себя акции компаний, которые были незаслуженно выведены MSCI из состава индекса US Information Technology после последней реклассификации. При формировании фонда идея FinEx была в том, чтобы дать клиентам доступ к рынку крупнейших высокотехнологичных компаний, не исключая компании вроде Facebook, — именно эта идея реализуется в Индексе Solactive.

В заключение — слово эксперту ETF.COM Ларе Криггер: «Изменение индекса — это шаг, который был и остается абсолютно законным. У ETF нет требований вечно сохранять тот же индекс, который был в начала работы фонда. В целом это хорошо — это дает ETF-провайдерам возможность изменять бенчмарки, переключаясь на более эффективных индекс-провайдеров или индексы, которые позволяют точнее отслеживать инвестиционную цель».

S&P 500 Сектор информационных технологий Графики, компоненты, цены

На этой странице представлена ​​подробная информация об индексе, который вы просматриваете. Вверху вы найдете гистограмму, содержащую сегодняшнюю максимальную и минимальную цену. Гистограмма показывает, где цена открытия и последняя цена попадают в этот диапазон. Ниже представлена ​​гистограмма, показывающая 52-недельный максимум и минимум. График также показывает сегодняшнюю активность.


Экран

Доступно только с подпиской Premier , вы можете основывать скринер акций на основе символов , которые в настоящее время находятся на странице .Это позволяет добавлять дополнительные фильтры, чтобы еще больше сузить список кандидатов.

Пример:

  1. Щелкните «Экран» на странице, и откроется окно «Скрининг акций», в котором будут отображаться символы со страницы «Компоненты».
  2. Добавьте дополнительные критерии в скринер, такие как «20-дневная скользящая средняя выше последней цены» или «TrendSpotter Opinion is Buy».
  3. Просмотрите результаты и сохраните их в списке наблюдения или сохраните средство проверки для повторного запуска позже.
  4. При запуске сохраненного скринера позднее всегда будет отображаться новый список результатов. Ваша сохраненная программа проверки всегда будет начинаться с самого последнего набора символов, найденных на странице «Компоненты», перед применением ваших пользовательских фильтров и отображением новых результатов.
Процент акций выше скользящей средней

Для основных индексов на сайте этот виджет показывает процент акций, содержащихся в индексе, которые превышают их 20-дневный, 50-дневный, 100-дневный, 150-дневный, и 200-дневные скользящие средние.

Теоретически направление скользящей средней (выше, ниже или флэт) указывает на рыночный тренд. Его наклон указывает на силу тренда. Для определения долгосрочных тенденций используются более длинные средние значения. Более короткие средние используются для определения краткосрочных тенденций. Многие торговые системы используют скользящие средние в качестве независимых переменных, а рыночные аналитики часто используют скользящие средние для подтверждения технических прорывов.

Когда цены растут, они обычно выше среднего.Этого следовало ожидать, поскольку среднее значение включает данные за предыдущие дни с более низкой ценой. Пока цены остаются выше среднего, на рынке сохраняется сила.

Таблица компонентов

В таблице компонентов показаны акции, составляющие индекс.

Таблица данных гистограммы

Таблицы данных в гистограмме следуют знакомому формату для просмотра и доступа к обширной информации для символов в таблице.

Сортировка

Страницы изначально сортируются в определенном порядке (в зависимости от представленных данных).Вы можете пересортировать страницу, щелкнув заголовок любого столбца в таблице.

Представления

Большинство таблиц данных содержат несколько стандартных «представлений», и каждое представление содержит «ссылки» на страницу обзора котировок каждого символа, диаграммы, гистограммы и страницы технического анализа. Представление просто представляет одни и те же символы в разных столбцах. Участники сайта также могут отображать данные с помощью любого Custom View . (Просто создайте бесплатную учетную запись, войдите в систему, затем создайте и сохраните пользовательские представления для использования в любой таблице данных.) Стандартные представления на странице индекса включают:

  • Основной вид : символ, имя, последняя цена, изменение, процентное изменение, максимум, минимум и время последней сделки.
  • Техническое представление : символ, имя, последняя цена, сегодняшнее мнение, 20-дневная относительная сила, 20-дневная историческая волатильность, 20-дневный средний объем, 52-недельный максимум и 52-недельный минимум.
  • Просмотр производительности : символ, имя, последняя цена, взвешенная альфа, изменение в процентах с начала года, изменение в процентах за 1, 3 и 1 год.
Таблица данных Развернуть

Уникально для Barchart.com, таблицы данных содержат параметр «развернуть». Щелкните значок «+» в первом столбце (слева), чтобы «развернуть» таблицу для выбранного символа. Прокрутите виджеты с различным содержимым, доступным для символа. Щелкните любой из виджетов, чтобы перейти на полную страницу.

Горизонтальная прокрутка широких таблиц

Особенно при использовании настраиваемого представления вы можете обнаружить, что количество выбранных столбцов превышает доступное пространство для отображения всех данных.В этом случае таблицу необходимо прокручивать по горизонтали (слева направо), чтобы просмотреть всю информацию. Для этого вы можете либо прокрутить таблицу вниз и использовать полосу прокрутки таблицы, либо прокрутить таблицу с помощью встроенной прокрутки браузера:

  • Щелкните левой кнопкой мыши в любом месте таблицы.
  • Используйте стрелки влево и вправо на клавиатуре для прокрутки таблицы.
  • Повторите это в любом месте при перемещении по таблице, чтобы включить горизонтальную прокрутку.

FlipCharts

Эта функция также уникальна для Barchart и позволяет прокручивать все символы в таблице в режиме просмотра диаграммы. FlipCharts — это бесплатный инструмент, доступный участникам сайта.

Загрузить

Этот инструмент загрузит файл .csv (совместимый со многими программами для работы с электронными таблицами) для отображаемого представления. Загрузка также является бесплатным инструментом, доступным участникам сайта.

Топ-52 ETF на технологические акции

Это список всех торгуемых в США ETF, которые в настоящее время включены в ETFdb Technology Equities.com Категория сотрудников базы данных ЕФО. Каждый ETF помещается в одну «наиболее подходящую» категорию ETFdb.com; если вы хотите просмотреть ETF с более гибкими критериями выбора, посетите нашу программу проверки. Чтобы увидеть дополнительную информацию об ETF на Technology Equities, щелкните одну из вкладок выше.

* Активы в тысячах долларов США. Активы и средний объем на 2021-03-11 15:22:03 -0500

В следующей таблице показаны отсортированные исторические данные о доходности для всех ETF, которые в настоящее время включены в ETFdb Technology Equities. com Категория. Чтобы получить информацию о дивидендах, расходах или технических показателях, щелкните одну из вкладок выше.

В таблице ниже приведены данные о потоках средств для всех ETF технологических акций, котирующихся в США. Общий поток средств — это приток капитала в ETF за вычетом оттока капитала из ETF за определенный период времени.

Движение средств в миллионах долларов США.

В следующей таблице показаны сортируемые коэффициенты расходов и информация о торговле без комиссии для всех ETF, которые в настоящее время включены в ETFdb Technology Equities.com Категория.

В следующей таблице приведены оценки ESG и другая описательная информация для всех ETF технологических акций, перечисленных на биржах США, которые в настоящее время отслеживаются базой данных ETF. С легкостью просматривайте и оценивайте ETF, посетив наш раздел тем ESG Investing, и найдите ETF, которые соответствуют различным экологическим, социальным, управленческим и моральным темам.

Следующая таблица включает сортируемую информацию о дивидендах по всем ETF в категории Technology Equities ETFdb.com, включая доходность, дату выплаты дивидендов и бета-версию.

Следующая таблица включает основную информацию о владениях для каждого ETF в технологических акциях, включая количество холдингов и процент активов, включенных в первую десятку холдингов. Чтобы увидеть более подробную информацию о владении любым ETF, щелкните ссылку в правом столбце.

В следующей таблице показаны отсортированные налоговые данные для всех ETF, которые в настоящее время включены в категорию Technology Equities ETFdb.com. Чтобы просмотреть информацию о дивидендах, расходах или технических характеристиках, щелкните одну из вкладок выше.

Следующая таблица содержит сортируемые технические индикаторы для всех ETF в категории Technology Equities ETFdb.com. Для получения более подробных технических показателей по любому из этих ETF щелкните ссылку «Просмотр» в правом столбце.

Следующая таблица содержит ссылки на подробный анализ каждого ETF в Technology Equities. Чтобы просмотреть фонды, официальные информационные бюллетени или домашнюю страницу ETF, щелкните по ссылкам ниже.

В следующей таблице приведены рейтинги ETFdb для всех ETF в технологических ценных бумагах.Рейтинги ETFdb — это прозрачные количественные оценки, предназначенные для оценки относительных достоинств потенциальных инвестиций. ETF оцениваются по шести показателям, а также по общему рейтингу. Некоторые показатели доступны только членам ETFdb Pro; подпишитесь на бесплатную 14-дневную пробную версию для полного доступа

лучших акций технологических компаний для покупки в 2021 году

Обновлено: 12 января 2021 г., 19:40

Сектор технологий огромен, включая производителей гаджетов, разработчиков программного обеспечения, поставщиков беспроводной связи, потоковые сервисы, компании, производящие полупроводники, и поставщиков облачных вычислений, и это лишь некоторые из них. Любая компания, которая продает продукт или услугу, сильно пронизанную технологиями, скорее всего, принадлежит технологическому сектору.

Компании-разработчики программного обеспечения все чаще переходят к модели «программное обеспечение как услуга», когда клиенты покупают подписку на программу вместо одноразовой лицензии. Это приносит компании-разработчику ПО постоянный доход.

В основе всего этого оборудования лежат полупроводниковые микросхемы. Компании, производящие полупроводники, проектируют и / или производят центральные процессоры, графические процессоры, микросхемы памяти и множество других микросхем, которые используются в современных устройствах.

Телекоммуникационные компании, предоставляющие услуги беспроводной связи, являются частью технологического сектора. То же самое и с компаниями потокового видео, которые обеспечивают легкий доступ к высококачественному контенту; как и поставщики облачных вычислений, которые поддерживают эти потоковые сервисы.

Производители оборудования

Эти устройства проектируют и производят такие устройства, как:

  • Персональные компьютеры
  • Смартфоны
  • Фитнес-трекеры
  • Умные колонки
  • Корпоративное оборудование, такое как серверы и сетевое оборудование

Софтверные компании

Они разрабатывают программное обеспечение, работающее на аппаратном обеспечении, например.

  • Операционные системы
  • Базы данных
  • Программное обеспечение кибербезопасности
  • Программное обеспечение повышения производительности

Лучшие акции технологических компаний

Многие из самых ценных компаний в мире являются технологическими компаниями. Это одни из самых доминирующих и впечатляющих акций технологических компаний.

  • Amazon.com (NASDAQ: AMZN) — ведущий интернет-магазин и ведущий поставщик инфраструктуры облачных вычислений.
  • Microsoft (NASDAQ: MSFT) — доминирующая компания-производитель программного обеспечения, известная своей операционной системой Windows для ПК и программным обеспечением Office.
  • Apple (NASDAQ: AAPL) производит компьютеры iPhone, iPad и Mac. Высокая лояльность клиентов обеспечивает множество постоянных клиентов.
  • Intel (NASDAQ: INTC) — одна из крупнейших полупроводниковых компаний в мире. Intel разрабатывает и производит процессоры для ПК и серверов, а также специальные микросхемы для таких целей, как искусственный интеллект.
  • Cisco Systems (NASDAQ: CSCO) — доминирующий поставщик корпоративного сетевого оборудования, составляющего основу Интернета.
  • Netflix (NASDAQ: NFLX) является лидером в индустрии потокового видео, тратя миллиарды долларов каждый год на контент, чтобы поддерживать постоянно растущую базу подписчиков.
  • Facebook (NASDAQ: FB) — крупнейшая компания, занимающаяся социальными сетями, с более чем 2 миллиардами активных пользователей в день через Facebook, Instagram, Messenger и WhatsApp.
  • Alphabet (NASDAQ: GOOG) (NASDAQ: GOOGL) является материнской компанией гиганта онлайн-поиска Google и популярной операционной системы Android для смартфонов.

Facebook, Amazon, Apple, Netflix и Alphabet (Google) иногда группируются вместе как акции FAANG. Эти компании доминируют в своих отраслях, и их акции принесли впечатляющую прибыль за последние несколько лет.

Акции FAANG

Пять технологических гигантов, составляющих значительную часть индекса S&P 500.

Акции AI

Все больше компаний используют технологии искусственного интеллекта, чтобы усилить способность компьютеров имитировать человеческое обучение.

Акции Интернета вещей

Интернет вещей — это постоянно растущая коллекция предметов повседневного обихода, подключенных к Интернету.

Запасы полупроводников

Компании, которые разрабатывают и производят компьютерные микросхемы вместе с другими основными техническими компонентами.

Воздействие пандемии COVID-19

Пандемия была неоднозначной для технологической отрасли. Amazon процветает, поскольку потребители все больше переходят в сторону электронной коммерции, а рост продаж легко компенсирует дополнительные расходы, связанные с пандемией. Microsoft также преуспела благодаря спросу на программное обеспечение для совместной работы, устройства, игры и облачные вычисления, поскольку люди проводят больше времени дома.

Apple сохранила свои позиции в первые дни этого кризиса, отчасти благодаря мерам экономического стимулирования, принятым Конгрессом, а отчасти благодаря выпуску доступного iPhone SE.Дорогие устройства Apple пользовались спросом в начале пандемии, несмотря на крайне нестабильную экономическую среду, хотя задержка выпуска семейства iPhone 12 из-за сбоев в цепочке поставок в конечном итоге нанесла ущерб продажам iPhone. В iPhone 12 используется технология 5G, но слабая экономика может помешать продажам, поскольку пандемия затягивается.

Высокий спрос на устройства также помог Intel: продажи ноутбуков резко выросли, поскольку люди работают из дома. Еще одним бенефициаром является бизнес Intel в области центров обработки данных, поскольку заказчики скупают мощные серверные чипы для поддержки облачных сервисов.Акции полупроводников преуспели во время пандемии, поскольку резко вырос спрос на различные типы микросхем.

Конкурент Intel Advanced Micro Devices (NASDAQ: AMD) также процветает. Последние процессоры AMD Ryzen 5000 для ПК превосходят сопоставимые чипы Intel почти по всем показателям, что почти наверняка приведет к еще большей потере доли рынка Intel.

Cisco не так повезло. В то время как бизнес компании в области видеоконференцсвязи находится на подъеме, основной бизнес в области сетевого оборудования пострадал из-за сокращения расходов клиентов.Хотя пандемия наносит ущерб Cisco в краткосрочной перспективе, переход к электронной коммерции и работе из дома может в конечном итоге повысить спрос на сетевое оборудование в долгосрочной перспективе. Интернет вещей также должен стать драйвером долгосрочного роста Cisco, поскольку к Интернету подключается все большее количество объектов и устройств.

База пользователей Netflix быстро растет во время пандемии, поскольку люди остаются дома. Компании пришлось временно приостановить производство всех шоу, но это не помешало людям подписаться на сервис.Хотя пандемия помогла Netflix, она также способствовала невероятному росту потокового сервиса Disney + Disney (NYSE: DIS). Disney + привлек более 86 миллионов подписчиков только за первый год работы, и в конечном итоге компания смогла обогнать Netflix благодаря своему обширному каталогу контента и своей новой стратегии, ориентированной на потоковую передачу.

И Facebook, и Alphabet зависят от продаж рекламы, поэтому резкое сокращение рекламы в таких сильно пострадавших отраслях, как туризм, нанесло ущерб обеим компаниям.Facebook продержался лучше, сумев увеличить продажи рекламы в самый тяжелый период пандемии. Выручка Alphabet впервые в своей истории снизилась.

И Facebook, и Alphabet в настоящее время подали иски в отношении антимонопольного законодательства в США. В октябре Министерство юстиции вместе с генеральными прокурорами 11 штатов подало в суд на Alphabet против Google, обвинив компанию в антиконкурентном поведении, связанном с ее рекламным бизнесом в поисковой сети.

Facebook подали в суд в декабре Федеральная торговая комиссия и 46 генеральных прокуроров штата.В исках утверждается, что гигант социальных сетей использовал поглощения для устранения конкурентных угроз. FTC пытается заставить Facebook отказаться от Instagram и WhatsApp.

Только время покажет, как долгосрочные траектории этих крупных технологических компаний были изменены пандемией, а также усилением антимонопольного контроля со стороны правительства США.

Как анализировать акции технологических компаний

Для зрелых технологических компаний, приносящих прибыль, отношение цены к прибыли является полезным показателем.Разделите цену акций на прибыль на акцию, и вы получите множитель, который показывает, насколько высоко рынок оценивает текущую прибыль компании. Чем выше коэффициент, тем большее значение рынок придает будущему росту прибыли.

Многие технологические компании нерентабельны; соотношение цены и дохода не может их оценить. Рост выручки имеет большее значение для этих молодых компаний — если вы инвестируете во что-то непроверенное, вы должны быть уверены, что у этого есть надежные перспективы роста.

Для убыточных технологических компаний также важно, чтобы чистая прибыль двигалась от убытков к прибыли. По мере роста компании она должна становиться более эффективной, особенно когда речь идет о расходах на продажи и маркетинг, необходимых для заключения сделок. Если это не так или расходы растут в процентах от дохода, это может указывать на то, что что-то не так.

В конечном счете, хорошая технологическая акция — это такая акция, которая торгуется по разумной цене с учетом перспектив ее роста. Точно определить эти перспективы роста — непростая задача. Если вы ожидаете резкого роста прибыли в ближайшие годы, доплата за акции может иметь смысл.Но если вы ошибаетесь в отношении этих перспектив роста, ваши инвестиции могут не окупиться.

Инвестирование в акции технологических компаний может быть рискованным, но вы можете снизить свой риск, инвестируя только тогда, когда вы уверены, что перспективы их роста оправдывают их оценку.

Последние статьи

Почему акции GoodRx Holdings сегодня раздавлены

Выручка превзошла ожидания, но инвесторы не могут избавиться от этого огромного чистого убытка.

Джон Кваст | 12 марта 2021 г.

3 компании, которые стоит купить, не задумываясь дважды, если акции упадут на 25%

Лидеры отрасли, коммунальные предприятия и отличные распорядители капитала — отличное место для начала.

Дэнни Вена, Джейсон Холл и Лу Уайтман | 12 марта 2021 г.

Может ли Roblox сделать вас богатым в 2021 году?

Креативная игровая платформа, пользующаяся огромной популярностью среди детей, наконец-то вышла на публичный рынок.

Эван Ниу, CFA | 12 марта 2021 г.

Почему эти 3 растущие компании лучше покупают после «краха» технологических акций

После здорового спада эти акции технологических компаний, похоже, будут продолжать расти в ближайшие годы.

Николас Россолилло | 12 марта 2021 г.

Почему компании, производящие микросхемы, важны для будущего технологий

Лихорадочный спрос на чипы в мире в ближайшее время не снизится.

Лев Солнце | 12 марта 2021 г.

Забудьте о Dogecoin, эти 2 технологические акции лучше покупать прямо сейчас

Криптовалюта-неудачник оказалась огромным победителем, но эти акции выглядят лучше.

Кейт Нунан | 12 марта 2021 г.

Почему инвесторам нравится Etsy Stock

Больше покупателей привлекает больше продавцов, которые, в свою очередь, привлекают еще больше покупателей.

Брайан Уизерс и Мэтью Франкель, CFP | 12 марта 2021 г.

с двузначным уменьшением числа, инвесторы могут захотеть пересмотреть акции

Эта видеоплатформа работает на полную мощность.

Брайан Уизерс и Мэтью Франкель, CFP | 12 марта 2021 г.

5 акций «Победители продолжают выигрывать»

Эти компании созданы для того, чтобы расти на долгие годы.

Трэвис Хойум | 12 марта 2021 г.

Почему я очень хочу купить эти 2 акции, если рынок рухнет

Эти две акции, которые в настоящее время торгуются по высокой цене, имеют хорошие возможности для постпандемического роста.

Лоуренс Нга | 12 марта 2021 г.

Лучшие технологические ETF за 2 квартал 2021 года

В технологический сектор входят компании, занимающиеся исследованиями, разработкой и продажей широкого спектра аппаратного и программного обеспечения, используемого потребителями и предприятиями.В него входят такие гиганты, как Apple Inc. (AAPL), Microsoft Corp. (MSFT) и Amazon. com Inc. (AMZN), а также многие быстрорастущие молодые компании. Этот сектор стал основной движущей силой общего роста фондового рынка. Ускорение миграции к онлайн-торговле на фоне пандемии COVID-19 усилило важность технологических компаний.

Ключевые выводы

  • Технологический сектор значительно превзошел более широкий рынок за последний год.
  • ETF с лучшей годовой скользящей общей доходностью: BLOK, ARKW и ARKK.
  • Главный пакет BLOK — это акции класса A MicroStrategy Inc., а верхний пакет ARKW и ARKK — Tesla Inc.

В США торгуют 68 различными технологическими ETF, за исключением обратных ETF и ETF с кредитным плечом, а также фондов с активами под управлением менее 50 миллионов долларов (AUM). Сектор технологий, согласно индексу S&P 500 Tech Sector Index, значительно превзошел более широкий рынок с общей доходностью 42,6% за последние 12 месяцев по сравнению с общей доходностью S&P 500, равной 24.6%, по состоянию на 25 февраля 2021 года. Самый эффективный технологический ETF, основанный на показателях за последний год, — это Amplify Transformational Data Sharing ETF (BLOK). Ниже мы рассмотрим 3 лучших технологических ETF. Все цифры ниже по состоянию на 27 февраля 2021 г.

  • Производительность за 1 год: 187,3%
  • Коэффициент расходов: 0,70%
  • Годовая дивидендная доходность: 1,26%
  • Среднесуточный объем за 3 месяца: 870,946
  • Активы под управлением: 1,2 миллиарда долларов
  • Дата создания: 17 января 2018 г.
  • Эмитент: Amplify

BLOK — это активно управляемый смешанный фонд с несколькими капиталами.Он стремится инвестировать не менее 80% своих чистых активов в компании, участвующие в разработке и использовании блокчейна. BLOK предоставляет возможность получить доступ к компаниям, связанным с криптовалютами, с помощью технологии блокчейн, не инвестируя напрямую в цифровые токены. В портфеле фонда около 57 наименований, при этом более 43% его активов сосредоточено в 10 крупнейших холдингах. К основным активам BLOK относятся акции класса A MicroStrategy Inc. (MSTR), предоставляющие корпоративное программное обеспечение для аналитики и мобильности, а также услуги облачных вычислений; Хижина 8 Mining Corp.(HUT: TSE), канадская компания по добыче биткойнов; и спонсируемые акции ADR класса A Canaan Inc. (CAN), китайского производителя оборудования, связанного с блокчейном и майнингом криптовалют.

  • Производительность за 1 год: 161,7%
  • Коэффициент расходов: 0,79%
  • Годовая дивидендная доходность: 1,18%
  • Среднесуточный объем за 3 месяца: 1,695,189
  • Активы под управлением: 8,7 млрд долларов
  • Дата создания: 30 сентября 2014 г.
  • Эмитент: ARK Investment Management

ARKW предоставляет доступ к акциям технологий, которые определяют «Интернет следующего поколения».Это означает акции компаний, занимающихся искусственным интеллектом (AI), большими данными, облачными вычислениями, кибербезопасностью и технологией блокчейн. ETF ориентирован на акции с высокой капитализацией в технологическом секторе США. Около 40% фонда выделяется на акции информационных технологий (ИТ), 29% — на услуги связи и 15% — на потребительский сектор. В тройку крупнейших холдингов фонда входят Tesla Inc. (TSLA), компания по производству электромобилей и экологически чистой энергии; Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), инструмент для инвестиций в цифровую валюту; и акции класса A Square Inc.(SQ), поставщик решений для мобильных платежей.

  • Производительность за 1 год: 156,1%
  • Коэффициент расходов: 0,75%
  • Годовая дивидендная доходность: 1,58%
  • Среднесуточный объем за 3 месяца: 7,870,443
  • Активы под управлением: 25,1 миллиарда долларов
  • Дата создания: 31 октября 2014 г.
  • Эмитент: ARK Investment Management

ARKK предоставляет доступ к компаниям, занимающимся «революционными инновациями», такими как AI, технологии ДНК, энергетические инновации, автоматизация и производство, финансовые технологии и облачные вычисления. ETF ориентирован на рост акций с различной рыночной капитализацией в технологическом секторе США. Около 32% фонда выделяется на акции здравоохранения, 29% — на информационные технологии и 21% — на услуги связи. В тройку крупнейших холдингов фонда входят Tesla; Акции класса А компании Roku Inc. (ROKU), поставщика беспроводных устройств для потоковой передачи аудио- и видеоконтента в Интернете; и акции класса A Square.

Комментарии, мнения и анализы, выраженные в данном документе, предназначены только для информационных целей и не должны рассматриваться как индивидуальный инвестиционный совет или рекомендации по инвестированию в какие-либо ценные бумаги или для принятия какой-либо инвестиционной стратегии.Хотя мы считаем, что представленная здесь информация является надежной, мы не гарантируем ее точность или полноту. Взгляды и стратегии, описанные в нашем контенте, могут не подходить для всех инвесторов. Поскольку рыночные и экономические условия могут быстро меняться, все комментарии, мнения и анализы, содержащиеся в нашем контенте, отображаются на дату публикации и могут быть изменены без предварительного уведомления. Материал не предназначен для полного анализа каждого существенного факта, касающегося какой-либо страны, региона, рынка, отрасли, инвестиций или стратегии.

iShares Технологический ETF США | IYW

Обсудите со своим специалистом по финансовому планированию сегодня

Поделитесь этим фондом со своим специалистом по финансовому планированию, чтобы узнать, как он может вписаться в ваш портфель.

Напишите вашему консультанту

Купить через вашего брокера

средств iShares доступны через онлайн-брокерские фирмы.

Все биржевые фонды iShares торгуются без комиссии онлайн через Fidelity.

Посетите Fidelity

Прежде чем привлекать Fidelity или любого брокера-дилера, вы должны оценить общие сборы и сборы фирмы, а также предоставляемые услуги.Предложение о бесплатной комиссии распространяется на онлайн-покупки избранных ETF iShares в учетной записи Fidelity. При продаже ETF взимается комиссия за оценку деятельности (от 0,01 до 0,03 доллара за 1 000 долларов основной суммы). Для ETF iShares Fidelity получает компенсацию от спонсора ETF и / или его аффилированных лиц в связи с эксклюзивной долгосрочной маркетинговой программой, которая включает продвижение iShares ETF и включение фондов iShares в определенные платформы и инвестиционные программы Fidelity Brokerage Services. Обратите внимание, что на эту ценную бумагу не распространяется маржа в течение 30 дней с даты расчета, после чего она автоматически становится пригодной для маржинального обеспечения.Дополнительную информацию об источниках, суммах и условиях компенсации можно найти в проспекте эмиссии ETF и сопутствующих документах. Fidelity может добавлять или отменять комиссии по ETF без предварительного уведомления.

Средства распределяются BlackRock Investments, LLC (вместе с ее аффилированными лицами, «BlackRock»).

© 2019 BlackRock, Inc. Все права защищены. BLACKROCK, BLACKROCK SOLUTIONS, ПОСТРОЕННЫЕ НА BLACKROCK, ALADDIN, iSHARES, iBONDS, iTHINKING, iSHARES CONNECT, FUND FRENZY, LIFEPATH, ЧТО Я ДЕЛАТЬ С МОИМИ ДЕНЬГАМИ, ИНВЕСТИРОВАТЬ ДЛЯ МИРА, ВРЕМЯ СОЗДАВАЙТЕ НОВОЕ i WORLD9 Graphic, CoRI и логотип CoRI являются зарегистрированными и незарегистрированными товарными знаками BlackRock, Inc. , или ее дочерние компании в США и других странах. Все остальные товарные знаки являются собственностью их владельцев.

ICRMH0719U-885409

10 крупнейших технологических компаний

Технологические компании стали доминирующей движущей силой экономического роста, потребительских вкусов и финансовых рынков в последние годы. Например, крупнейшие технологические компании как группа за последнее десятилетие резко опередили рынок в целом. Это потому, что технологии существенно изменили способ общения людей, потребления информации, совершения покупок, общения и работы.

Вообще говоря, компании технологического сектора занимаются исследованиями, разработкой и производством товаров и услуг, основанных на технологиях. Они создают программное обеспечение, а также проектируют и производят компьютеры, мобильные устройства и бытовую технику. Они также предоставляют продукты и услуги, связанные с информационными технологиями.

Ниже мы смотрим на 10 крупнейших технологических компаний, измеряемых с учетом 12-месячной выручки (TTM). Этот список ограничен компаниями, акции которых котируются на бирже США.S. или Канада, напрямую или через ADR. Единственным исключением является Samsung, который слишком велик, чтобы исключить его из списка, но, в отличие от многих крупных компаний за пределами США, не имеет ADR. Некоторые иностранные компании могут отчитываться раз в полгода, и поэтому у них может быть более длительное время задержки. Важно отметить, что шесть из десяти крупнейших компаний — это американские компании, что свидетельствует о продолжающемся господстве Америки в сфере технологий. Двое японцев, один южнокорейский и один тайваньский. Ни одна из крупнейших компаний не из материкового Китая.Данные любезно предоставлены YCharts.com. Все данные по состоянию на 13 мая 2020 года.

Некоторые из указанных ниже акций торгуются только на внебиржевых торгах (OTC) в США, но не на биржах. Торговля внебиржевыми акциями часто сопряжена с более высокими торговыми издержками, чем торговля акциями на биржах. Это может снизить или даже перевесить потенциальную прибыль.

  • Выручка (TTM): 268,0 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 57,2 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 1,4 триллиона долларов
  • Годовая скользящая общая доходность: 59.8%
  • Обмен: Nasdaq

Apple разрабатывает, производит и продает широкий спектр потребительских технологических продуктов, включая смартфоны, персональные компьютеры, планшеты, носимые устройства, домашние развлекательные устройства и многое другое. Некоторые из ее самых популярных продуктов включают смартфоны iPhone и компьютеры Mac. Apple также резко увеличила продажи за счет услуг. Он управляет магазинами цифрового контента и недавно запустил несколько потоковых сервисов, включая Apple +, платформу для развлекательного контента по запросу.

  • Выручка (TTM): 197,5 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 18,4 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 325,4 млрд долларов
  • Общая доходность за 1 год: 17,2%
  • Exchange: Корейская фондовая биржа

Samsung Electronics конкурирует с Apple и другими крупными технологическими компаниями по всему миру в ключевых областях продукции. Он занимается широким спектром направлений бизнеса, включая бытовую электронику, информационные технологии и связь. Южнокорейская компания продает мобильные телефоны, планшеты, носимые устройства, продукты виртуальной реальности, телевизоры и домашние кинотеатры, компьютеры, принтеры, бытовую технику и многое другое.Samsung наиболее известен своей популярной линейкой смартфонов Galaxy.

  • Выручка (TTM): 173,1 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 3,7 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 36,0 млрд долларов
  • Общая доходность за 1 год: 0,7%
  • Обмен: OTC

Hon Hai Precision, также известная как Foxconn, является тайваньским многонациональным производителем электроники. Компания производит электронику и электронные компоненты для использования в сфере информационных технологий, связи, автомобильного оборудования, автомобилей, прецизионного литья и бытовой электроники.Foxconn — ключевой поставщик в цепочке поставок Apple, производящий значительную часть ее iPhone.

  • Выручка (TTM): 138,7 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 46,3 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 1,4 триллиона долларов
  • Общая доходность за 1 год: 45,5%
  • Обмен: Nasdaq

Microsoft — глобальный разработчик и лицензиар программного обеспечения, устройств, решений и услуг. Компания хорошо известна своим программным обеспечением Windows и Office Suite.Компания получает растущую долю своей прибыли и доходов от облачных вычислений и разработала собственную облачную платформу под названием Azure. Microsoft также владеет и управляет LinkedIn, популярной социальной сетью для соискателей.

  • Выручка (TTM): 92,2 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 4,6 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 31,2 миллиарда долларов
  • Общая доходность за 1 год: -37,1%
  • Биржа: Нью-Йоркская фондовая биржа

Dell разрабатывает, производит и продает оборудование, продукты и услуги в области информационных технологий по всему миру. Компания предлагает настольные и портативные компьютеры, традиционные решения для хранения данных и системы хранения нового поколения, а также сетевые продукты. Dell также продает облачную платформу и решения для управления облаком. Самая известная продукция Dell — это персональные компьютеры.

  • Выручка (TTM): 79,3 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 6,0 млрд долларов
  • Рыночная капитализация: 80,0 млрд долларов
  • Общая доходность за 1 год: 32,4%
  • Биржа: Нью-Йоркская фондовая биржа

Sony — японская технологическая компания, которая разрабатывает и производит электронные продукты для потребительского, профессионального и промышленного рынков по всему миру.Компания продает продукты, включая персональные компьютеры, мобильные телефоны, игровые приставки и программное обеспечение, а также видеокамеры. Он также производит и распространяет записанную музыку, а также живые и анимированные фильмы. Sony производит и продает PlayStation, популярную игровую консоль.

  • Выручка (TTM): 76,5 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 9,0 млрд долларов
  • Рыночная капитализация: 106,8 млрд долларов
  • Общая доходность за 1 год: -8,1%
  • Биржа: Нью-Йоркская фондовая биржа

IBM — компания, специализирующаяся на интегрированных решениях и услугах, также известная как «Big Blue».«Компания предлагает программное обеспечение и ИТ-решения для широкого спектра применений, включая здравоохранение, финансовые услуги, Интернет вещей (IoT), погоду, безопасность, а также услуги облачных вычислений. Компания известна своим мощным компьютером Watson, который предлагает набор готовых к использованию ИИ-сервисов, приложений и инструментов.

  • Выручка (TTM): 75,7 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 22,7 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 247,2 миллиарда долларов
  • Годовая скользящая общая доходность: 29.3%
  • Обмен: Nasdaq

Intel — ведущий мировой производитель компьютерных микросхем и поставщик решений для вычислений, сетей, хранения данных и связи. Компания предлагает платформенные продукты для рынков облачных вычислений, предприятий и инфраструктуры связи. Intel предоставляет флэш-память, программируемые полупроводники и процессоры для ноутбуков, мобильных устройств и настольных компьютеров. Компания хорошо известна своими высокопроизводительными процессорами, которые используются в ПК по всему миру предприятиями и потребителями.

  • Выручка (TTM): 70,4 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 2,6 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 17,4 млрд долларов
  • Общая доходность за 1 год: -10,6%
  • Обмен: OTC

Panasonic — это базирующийся в Японии разработчик, производитель и сервисный центр электронной продукции, предназначенной в первую очередь для потребительского рынка. Компания предлагает персональные компьютеры, планшеты, проекторы, а также вещательные и профессиональные AV-системы. Panasonic также производит такую ​​бытовую технику, как кондиционеры, телевизоры, холодильники и стиральные машины.

  • Выручка (TTM): 58,7 млрд долларов
  • Чистая прибыль (TTM): 3,0 миллиарда долларов
  • Рыночная капитализация: 21,3 миллиарда долларов
  • Общая доходность за 1 год: -19,5%
  • Биржа: Нью-Йоркская фондовая биржа

HP производит и продает продукты, используемые для персональных компьютеров, обработки изображений и печати, а также сопутствующие технологии, решения и услуги. Компания предлагает персональные компьютеры, рабочие станции, коммерческие мобильные устройства, системы точек продаж и программное обеспечение.HP, пожалуй, наиболее известна своими принтерами и сканирующими устройствами, используемыми потребителями и предприятиями во всем мире.

Китай перетасовывает фондовые индексы в пользу высокотехнологичных компаний

ГОНКОНГ — В понедельник фондовые индексы Китая приобрели новый облик, при этом акции компаний новой экономики заняли место финансовых и энергетических компаний, чтобы лучше отразить рост рынка высоких технологий и помочь привлечь новые пассивные фонды.

Изменения, которые, как ожидается, повысят участие институциональных инвесторов на фондовых рынках страны, где преобладает розничный сектор, происходят по мере того, как инвесторы готовятся к увеличению своего присутствия во второй по величине экономике мира.

Это также связано с тем, что международные составители индексов FTSE Russell, Nasdaq и S&P Dow Jones Indices заявили, что исключат ряд китайских компаний из своих эталонных индексов после того, как президент Дональд Трамп подписал в прошлом месяце указ о запрете инвестиций США в корпорации, которые связан с Народно-освободительной армией.

Пересмотр индексов Китая «отражает меняющуюся динамику китайской экономики с ростом компаний, ориентированных на технологии», — сказал Кенни Вен, стратег по управлению капиталом в Everbright Sun Hung Kai в Гонконге.«Это увеличивает импульс роста китайского фондового рынка и привлекает больше пассивных средств».

Китай в прошлом году начал первый с 1991 года пересмотр своих фондовых индексов с целью устранения избыточного веса традиционных отраслей. Эти шаги набирают силу на фоне политической и экономической напряженности с США

. Hangzhou Hikvision Digital Technology входит в число компаний, находящихся на материке, в черном списке США по обвинению в связях с вооруженными силами. Некоторые составители глобальных индексов удалили такие компании из своих индексов.© Reuters

Лишь немногие внутренние фонды отслеживают рыночные индексы Китая, а зарубежные инвесторы опираются на глобальных издателей индексов, таких как MSCI или FTSE Russell. Власти в Пекине надеются, что последние изменения будут способствовать институционализации рынка, который в настоящее время полагается на розничных инвесторов на 80% своего объема.

Индекс Hang Seng, эталонный индикатор Гонконгской фондовой биржи, в последнее время также изменил свой состав, чтобы перебалансировать в сторону технологий, а не финансов.

Последние изменения на Шанхайской бирже, второй по величине в мире по рыночной капитализации после Нью-Йорка, привели к включению в понедельник Hundsun Technologies, Will Semiconductor и GigaDevice Semiconductor в эталонный индекс 50 крупнейших акций рынка, в то время как Bank of Китай, Банк связи, Почтовый сберегательный банк Китая, China Shipbuilding Industry и China Molybdenum были исключены.

В более широком индексе CSI 300, который отслеживает крупнейшие акции в Шанхае и Шэньчжэне, произошло 26 изменений членов.Портовые и инфраструктурные компании, фирмы, предоставляющие финансовые услуги, и производителей товаров, включая компании с ограниченными долгами, Tianqi Lithium и Hainan Airlines, были заменены такими компаниями, как Tsingtao Brewery, BGI Genomics и Beijing Wantai Biological Pharmacy Enterprise.

Акции нового совета директоров STAR Market в Шанхае, посвященные науке и технологиям, в том числе акции производителя мобильных телефонов Shenzhen Transsion Holdings и Advanced Micro-Fabrication Equipment, впервые присоединились к эталону.Подразделение производителя микросхем Tsingua Unigroup, которое недавно объявило дефолт по некоторым своим облигациям, также было добавлено к CSI 300.

По состоянию на полдень понедельника акции Hundsun Technologies и Will Semiconductor выросли более чем на 8% за последнюю неделю, в то время как Акции GigaDevice упали на 6,1%. Банк коммуникаций уступил 3%, а Банк Китая 2,5% за тот же период.

Циндао вырос на 8,4% за последнюю неделю, в то время как акции Shenzhen Transsion потеряли 4,6%. Акции Unigroup Guoxin Microelectronics выросли на 1% за последнюю неделю, в то время как индекс CSI 300 упал на 0.9%.

Изменения индекса совпадают с более широким открытием финансовых рынков Китая, что привлекло крупнейшие мировые финансовые компании, включая Goldman Sachs Group и JPMorgan Chase, к расширению своего присутствия в стране.

Китай в этом году снял ограничения на иностранную собственность в секторах фьючерсов, ценных бумаг и паевых инвестиционных фондов в рамках открытия своей индустрии финансовых услуг на сумму 50 триллионов долларов. Пекин пообещал продолжить ослабление ограничений для своих рынков капитала.В этом году он также предоставил зарубежным трейдерам доступ к фьючерсам и опционам, одновременно отменив квоты на иностранный приток.

Сентябрьское исследование, проведенное HSBC Qianhai Securities, показало, что почти две трети из более чем 900 глобальных институциональных инвесторов и крупных корпораций планируют увеличить свои инвестиции в Китае в среднем на 25% в течение следующего года.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *